一則關(guān)于“立訊精密接管和碩AR研發(fā)團(tuán)隊(duì)”的消息傳出，引發(fā)這家2000億元市值消費(fèi)電子龍頭股價(jià)異動(dòng)，當(dāng)天股價(jià)一度漲超4%。業(yè)界紛紛猜測(cè)立訊精密極有可能成為蘋果MR頭顯產(chǎn)品的第一位整機(jī)組裝供應(yīng)商。

并非空穴來風(fēng)

早在2021年，就曾有媒體指出，立訊精密欲收購(gòu)和碩的AR研發(fā)部門，當(dāng)時(shí)該消息在業(yè)內(nèi)掀起了一陣波浪。2022年11月，又有消息稱立訊精密已逐步收購(gòu)了和碩旗下上海昌碩位于上海浦東康橋工業(yè)區(qū)的部分廠房。2月23日，《日經(jīng)亞洲》再次發(fā)出消息：“立訊精密接管和碩AR研發(fā)團(tuán)隊(duì)，將為蘋果生產(chǎn)MR頭顯設(shè)備。”

雖然，到目前為止，立訊精密還未對(duì)接管和碩AR研發(fā)團(tuán)隊(duì)一事有過正面回應(yīng)，但其備戰(zhàn)蘋果MR供應(yīng)鏈確并非空穴來風(fēng)。

早在2018 年，也就是蘋果成為立訊精密最大客戶的第二年，立訊精密成立了立景創(chuàng)新公司，由此切入光學(xué)產(chǎn)業(yè)鏈。

2020年，立訊精密通過立景創(chuàng)新收購(gòu)了蘋果相機(jī)模組（CCM）供應(yīng)商高偉電子。截至2022年上半年，立訊精密董事長(zhǎng)、實(shí)控人王來春及其一致行動(dòng)人合計(jì)持有高偉電子73.88%的股權(quán)。

2021年9月，立景創(chuàng)新又聯(lián)手?jǐn)?shù)碼光學(xué)企業(yè)蘇大維格科技合作成立“立維光學(xué)”，共同研發(fā)AR/VR光學(xué)技術(shù)，相關(guān)技術(shù)可以用于AR眼鏡和AR-HUD兩大主流產(chǎn)品方向。這再一次增強(qiáng)立訊精密光學(xué)技術(shù)能力，為成功打入蘋果MR產(chǎn)業(yè)鏈加碼。

“立訊精密永遠(yuǎn)不會(huì)缺席AR/VR賽道，明年財(cái)報(bào)中將有所體現(xiàn)。”這是王來春在2022年5月18日召開的股東大會(huì)上說的話。

2022年11月1日，有投資者向立訊精密提問：“公司是否有為VR/AR廠商供應(yīng)部分零組件或提供整機(jī)組裝服務(wù)？”彼時(shí)立訊精密的回答更耐人尋味：“基于契約精神，我們不便對(duì)具體客戶及產(chǎn)品進(jìn)行說明。不過，AR/VR是消費(fèi)電子中重要的產(chǎn)品線，公司高度重視相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)展。無論是零組件、模組及整機(jī)，公司均有所布局，相關(guān)市場(chǎng)客戶項(xiàng)目正在穩(wěn)步進(jìn)行中?！被蛟S，當(dāng)時(shí)立訊精密就已經(jīng)做好成為蘋果MR供應(yīng)鏈企業(yè)的一切準(zhǔn)備。

2022年12月30日，立訊精密公告表示，其135億元的定增募資案獲批，其中約62億元將投入到智能可穿戴和智能移動(dòng)終端。

競(jìng)爭(zhēng)者眾

這邊立訊精密緊鑼密鼓地布局著，那邊人們對(duì)蘋果MR頭顯設(shè)備的期待也越來越高。大量消息指出，蘋果極有可能于今年推出MR頭戴設(shè)備。

此前，天風(fēng)國(guó)際知名蘋果分析師郭明錤在一份蘋果的研究報(bào)告中稱，蘋果MR頭戴設(shè)備開發(fā)進(jìn)度晚于預(yù)期，大量出貨時(shí)間可能將從2023年第二季度延后到第二季度末或第三季度。

此外，國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局官網(wǎng)于1月31日正式公布了一則有關(guān)蘋果申請(qǐng)的“具有自混傳感器的頭戴式電子設(shè)備”專利。這一消息也使得市場(chǎng)的期待情緒進(jìn)一步高漲。

東亞證券分析師指出，結(jié)合多方面信息顯示，蘋果相關(guān)MR產(chǎn)品現(xiàn)在已進(jìn)入供應(yīng)商自檢和小批量驗(yàn)證測(cè)試階段。預(yù)計(jì)今年4月份將進(jìn)入零部件備貨階段，5月進(jìn)入產(chǎn)品組裝階段。預(yù)計(jì)蘋果MR產(chǎn)品最早將在6月舉行的蘋果全球開發(fā)者大會(huì)上發(fā)布，最晚將在9月秋季發(fā)布會(huì)發(fā)布。

隨著蘋果MR產(chǎn)品進(jìn)入推出階段的傳聞越來越多、越來越確切，蘋果相關(guān)供應(yīng)鏈企業(yè)也開始水漲船高。

在此背景下，關(guān)于“立訊精密接管和碩團(tuán)隊(duì)，將為蘋果生產(chǎn)MR設(shè)備”的消息一經(jīng)傳出，便引發(fā)這家2000億元市值消費(fèi)電子龍頭的股價(jià)異動(dòng)，當(dāng)日股價(jià)一度漲超4%。而其收購(gòu)的高偉電子的股價(jià)也在今年迎來多次上漲，目前累計(jì)漲幅超過60%。

IDC中國(guó)高級(jí)分析師郭天翔向《中國(guó)電子報(bào)》記者表示，若最終真是立訊精密成功拿下蘋果第一代MR產(chǎn)品組裝的市場(chǎng)份額，其很可能成為此款產(chǎn)品上市后的最大贏家。

郭天翔分析稱：“一方面，屆時(shí)立訊精密的股價(jià)將會(huì)再次大漲；另一方面，其也將在得到蘋果認(rèn)可和背書后，迅速打開智能頭顯市場(chǎng)，并逐步享受產(chǎn)品滲透紅利?！?/p>

IDC預(yù)測(cè)，2022年全球AR與VR相關(guān)投資支出將達(dá)到138億美元，預(yù)計(jì)2026年成長(zhǎng)至509億美元。其中，中國(guó)市場(chǎng)的產(chǎn)品增速位列全球第一，是VR設(shè)備最重要的市場(chǎng)。

據(jù)天風(fēng)國(guó)際預(yù)測(cè)，蘋果該頭戴裝置在2023年與2024年的出貨量分別是250萬~350萬臺(tái)與800萬~1000萬臺(tái)。其中，AR是蘋果公司寄予厚望的一款產(chǎn)品。蘋果CEO庫克曾公開表示，希望AR在10年后徹底取代iPhone。目前，蘋果全球活躍用戶超過10億，疊加其他潛在用戶，蘋果智能頭顯產(chǎn)品將為其產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)商帶來巨大市場(chǎng)。

不過，由于蘋果和供應(yīng)商之間均需簽訂保密協(xié)議，具體供應(yīng)商究竟“花落誰家”，尚未可知。據(jù)悉，立訊精密的競(jìng)爭(zhēng)者還包括富士康、臺(tái)積電、日本SONY等。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，富士康將為蘋果的頭顯設(shè)備提供零件模塊，臺(tái)積電負(fù)責(zé)制造處理器，攝像頭鏡頭將由Largan Precision和金國(guó)光生產(chǎn)。

值得一提的是，作為消息的另一個(gè)主角“和碩”，其到底是否確實(shí)被立訊精密替代也還沒有最終定論。對(duì)于長(zhǎng)期從事iPhone組裝業(yè)務(wù)，也是第一家?guī)椭O果開發(fā)AR設(shè)備的供應(yīng)商來說，和碩的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力仍然很強(qiáng)。